温州民间信贷原因

温州民间信贷原因

温州是一个经济比较发达的沿海城市，从炒房到炒棉花，温州投资者的足迹遍布全国各地，乃至世界各地。居有关方面的数据显示，温州光民间闲置资本就有8000亿。温州的中小企业更是多得数不胜数。由于现在银行贷款闸口收紧，而金融危机过去后全球经济回暖，中小企业发展良好。这样就使得资金供求矛盾加剧，促使了温州大量的融资中介机构产生。温州目前有担保公司186家、典当行48家、寄售行360家、投资咨询公司780家，合计1374家。光从融资中介的数量上就可以看出温州的民间信贷是多么的火爆。这些融资机构的钱大多数都是来自于温州的民间闲置资金。有数据显示温州的民间信贷总额达到800亿，占闲置资本总额的十分之一。其中企业直接向民间借贷160亿，民间个人间的借贷470亿，这些融资机构想民间借款170亿。

我们主要从借方和贷方这两方面对民间信贷的促进来分析。对于温州的中小企业来说，由于通胀压力大，劳动力成本上升，原材料价格上涨。再加上经济回暖，周转资金的需求增大。这样就使得中小企业出现资金紧张。他们因为规模小，承担不起股票、债券的发行费用，更不易取得上市资格，因此，中小企业一般不依赖直接投资。就间接融资而言，大银行喜欢为大企业服务，中小企业很难得到大银行的贷款。因为对于银行来说贷款给大企业风险较小。我们都知道刚刚前不久央行又上调了存款准备金0.5个百分点。按理论上推算每上调0.5%的存款准备金就会冻结3600亿银行资金，这样就大大降低了银行资金的流动性。在这种状况下银行就更加不会向中小企业提供贷款。这时中小企业就会转向民间信贷，其中有些企业是通过融资中介机构间接的向民间借款，还有一部分企业是直接向民间借款。促使民间信贷火爆，出现供不用求，进一步促使了民间信贷的利率上升。就企业而言，最初是倾向于银行贷款的，毕竟银行贷款的利率相对民间信贷来说是很低的。我们来看一下近期的银行利率和民间信贷利率状况。银行贷款6个月以内的利率：2010年12月26日是5.35%，2011年2月9日是5.6%，2011年4月6日是 5.85%。也在逐步上升。近3个月温州的民间信贷年利率为24.14%,24.81%,24.43%,约为银行贷款利率的四倍。

企业转向民间信贷的另外一个原因是民间借款非常容易获得。据了解有些融资中介机构为了吸引客户，进一步的放宽条件。例如：无需抵押、担保、凭身份证可当天放款;出示本地房产证即可获得5万到100万的贷款，相当的快捷方便。想要获得银行贷款程序是相当复杂的，即使能批下来也不可能在短短的一两天之内拿到贷款。对于继续资金的中小企业来说时间就是金钱，因此哪怕承担较高的利息他们也会选择民间信贷。

民间信贷之所以这么火爆原因肯定不是单方面的。从民间资本拥有者的角度来分析，民间信贷的风险是介于股市投资和银行存款之间的，它的风险比银行存款高但比股市投资要低。我们都知道高回报往往伴随着高风险。近期银行加息后，如果将钱放在银行年收益只有3%，购买理财产品的年收益最高也只能达到5%。而进行民间信贷的年收益在10%以上。对于闲置资本的拥有者来说民间信贷是非常有吸引力的一条投资渠道。他们更加愿意将钱拿出来进行民间信贷，这样一来银行的存款量就会下降。企业想要向银行贷款就更加困难了。民间信贷的资金来源这么充足也就促使了民间信贷火爆。