证券投资学复习汇总考试用

《证券投资学》复习汇总一.名词解释1、证券投资基金：指通过发售基金份额，将众多投资者的资金集中起来形成独立财产，由基金托管人托管基金管理人管理，以投资组合的方法进行证券投资的一种利益共享，风险共担的集合投资方式2.国债回购交易也称国债的现货交易，是指进行国债回购交易的市场，即卖出债券，并附加条件，于一定期间后，以预定的价格和收益，由最初出售者买回债券。

还包括买入债，于一定期间后，以预定的条件和价格，再卖给最初出售者的反回购3证券交易所依据国家有关法律设定的，为证券集中竞价和有组织的交易提供场所、设施和有规则的特殊人4、二板市场又名创业板市场，它是专门为中小高新技术企业或快速成长的企业而设立的证券融资市场。

上市标准较低，主要以高科技、高成长的中小企业为服务对象的证券市场。

5.股票价格指数用以反映整个股票市场上各种股票市场价格的总体水平及其变动情况的指标6.公募发行指面向非特定投资者的一种发行方式，以公募方式发行债券可以有较多的投资者7、除权价登记日收盘价加上配股总额除以一加配股比例的商（收盘价+配股总额）/（1+配股比例）8.系统风险指由于某种因素使所有股票市场上所有的股票都出现价格变动的现象，它在不同程度上影响所有股票的收益9.市盈率一个考察期（通常为12个月的时间）内，股票价格和每股收益的比例10.可转换债券是一种可以在特定时间，按特定条件转换为普通股票的特殊企业债券11.股票股份公司发给股东作为投资入股的证书和借以取得股息的凭证。

12.二级市场有价证券的交易场所、流通市场，证券发行后，各种证券在不同的投资者之间买卖流通而所形成的市场13.技术分析指用统计和图形的方法对过去和当前股票市场上的价格、时间、成交量等市场行为的不同方面进行记录和加工，并在此基础上总结和运用规律进而对未来股票价格走势加以预测的研究活动14.牛市称多头市场，指证券市场行情普遍看涨，延续时间较长的大升市15.空头某投资者预料某种股票价格将下跌，于是将该股票抛出，日后，该股票价格一下跌，再次以比较便宜的价格买进，从中获得差价收益二、判断题1、如果投资者承担的风险越大，那么他受到的损失也就越多。

（×）2. 违约风险是系统性风险（是非系统）（×）3.在金融市场中，资本市场属于证券市场的一种。

（反了）（×）4. 我国的证券交易所采取的是公司制。

（会员制）（×）*5、虚拟资本是实际资本的反映，虽然两者之间有本质区别，但两者在量上是相等的。

（×）6. 股价指数是衡量证券市场综合价格水平的指标。

（√）7、一般来说，上市证券种类比非上市证券种类多。

(反了) （×）8. 市盈率高的股票投资价值大。

（×）*9、开放式投资基金的收益凭证主要在场外交易市场交易。

（√）10.场外交易市场实行竞价交易方式。

（协商定价）（×）11.对于看涨期权的卖方来说，价格下跌有利。

（√）12.某股票的贝他系数大于1，因此它的风险小于市场的平均风险。

（反了）（×）13.利率的变动与股价的变动成正比。

（反比）（×）14.证券投资基金的资产由基金管理人保管。

（托管人）（×）15.购买力风险属于系统风险。

（√）*16.可转换债券兼具债券和股票的特征。

（√）*17.银行信贷属于间接融资，证券融资属于直接融资。

（√）18.送股和转增股本，不增加公司的资本金。

（×）*19.股票和证券投资基金一样都属于权益类证券。

（√）20.信用级别高的证券收益也高。

（低）风险和收益正比（×）三、填空题1.在股息固定比率增长的情况下，股票理论价格公式为 (P=D/R-g)。

2.普通股的权利 (红利分配权)、(经营管理权)、(优先配股权)、(资产清理权)。

3.我国证券公司的种类(综合类),(经纪类)。

4.证券市场可分为(股票市场),(债券市场),(基金市场)。

5.债券的基本要素包括(发行数量),(期限),(票面利率),(还本付息方式)和发行价、信用等级。

6.根据红利折现模型，股票理论价格公式为(P=∑D/(1+r)i7.影响股票价格的基本因素(宏观因素),(微观因素)。

8.证券交易的程序(开户),(委托),(成交),(交割) （过户）。

9.证券的投资特征(收益性),(流动性),(风险性)。

10.K线反映了一段时间股票的(开盘价),(收盘价),(最高价),(最低价)。

四、选择题1、资本证券主要包括-------。

AA 股票、债券和基金证券B 股票、债券和金融期货C 股票、债券和金融衍生证券D 股票、债券和金融期权2、证券交易所采取的交易组织方式是 AA 经纪制B 代理制C 做市商制D 自助制3、有价证券具有-----------的经济和法律特征。

CA 产权性、收益性、变通性、风险性B 产权性、收益性、变通性、非返还性C 产权性、收益性、流动性、风险性D 产权性、期限性、收益性、风险性4、以有价证券形式存在，并能给持有人带来一定收益的资本是 ----B--。

A 实际资本B 虚拟资本C 生产资本D 货币资本5、在我国，由于实施分业经营，不同的金融机构只能从事一定的业务。

---C---是从事间接融资的金融机构。

A 证券公司B 非银行金融机构C 商业银行D 保险公司6、股票种类有不同的分法，按照股东权益的不同的可以分为--B-------。

A记名股票与不记名股票B 普通股票与优先股票C 有面额股票与无面额股票D A股与B股（在我国的含义）7、股票及其他有价证券的理论价格是根据现值理论，将股票的期值按---A-----利率和证券的有效期限折算今天的价值就是其理论价值。

A 当前的市场利率B 同期银行贷款利率C 同期银行存款利率D 资本成本8、证券业协会和证券交易所在性质上是属于---B---。

A 证券业的最高监督机构B 自律性组织C 政府组织D 民间组织9、中央银行在证券市场上买卖有价证券是在开展它的----D---业务。

A 政策性B 投融资C 保值D 公开市场操作10、我国有关法律规定，公司缴纳所得税后的利润，按照---C----顺序分配。

A 弥补亏损、提起法定盈余公积金、提起公益金、支付股利、提起任意盈余公积金B 弥补亏损、提起任意盈余公积金、支付股利、提起法定盈余公积金、提起公益金C 弥补亏损、提起法定盈余公积金、提起公益金、提起任意盈余公积金、支付股利D 弥补亏损、支付股利、提起法定盈余公积金、提起公益金、提起任意盈余公积金11、证券交易价格是通过---C-----来确定的。

A 证券商与投资者协商B 一级市场上的公开竞价C 证券供求双方共同作用D 发行公司与证券商协商12、证券业协会性质上是一种----C-----。

A 证券监督机构B 证券服务机构C 自律性组织D 证券投资人13、以银行等金融机构为中介进行融资的活动称为-----C-----。

A 资本B 货币C 间接融资D 直接融资14、证券持有者可以获得一定数额的收益，这是投资者转让资金使用权的报酬。

此报酬的最终源泉是---C-----。

A 买卖差价B 利息或红利C 生产经营过程中的资产增殖D 虚拟资本价值15、债券年利息收入与债券面额之比率称为---A---。

A 票面收益率B 持有期收益率C 到期收益率D 利息收益率16、一般而言，下列债券的信用风险依次从低到高排列的顺序为---C---。

A 地方政府债券、公司债券、金融债券B 金融债券、公司债券、地方政府债券C 地方政府债券、金融债券、公司债券D 金融债券、地方政府债券、公司债券17、公司破产后，对公司剩余财产的分配顺序列为最后的是-----A---。

A 普通股票B 优先股票C 银行债权D 普通债权18、股票的理论价值是--D------。

A 票面价值B 帐面价值C 清算价值D 内在价值19、证券必须同时具有的两个最基本特征是---B----。

A 法律特征与经济特征B 法律特征与书面特征C 经济特征与书面特征D 经济特征与权益特征20、股票实际上代表了股东对股份公司的--D-----。

A 产权B 债权C 物权D 所有权21、债券按计息方式有多种分法，其中按一定期限将所生利息加入本金再计算利息，这种债券叫---B-----。

A 单利债券B 复利债券C 贴现债券D 累进利率债券22、看涨期权的买方具有在约定期限内按----D------价格买入一定数量金融资产的权利。

A 市场价格B 买入价格C 卖出价格D 约定价格23、兼有债权和股权的双重性质的公司债是---B---。

A 优先股B 可转换公司债C 收益公司债D 信用公司债24、证券投资基金反映的是投资者和基金管理人之间的一种---D---关系。

A 债权关系B 所有权关系C 综合权利关系D 委托代理关系25、资本市场是融通长期资金的市场，它又可以分为-----D------。

A 股票市场和债券市场B 短期资金市场和长期资金市场C 证券市场和货币市场D 中长期信贷市场和证券市场26、帐面价值又称为---B---。

A 票面价值B 股票净值C 清算价值D 内在价值27、封闭式基金的交易价格主要取决于-----B---。

A 基金总资产B 供求关系C 基金净资产D 基金负债28、股票的未来收益的现值是---B-----。

A 清算价值B 内在价值C帐面价值 D 票面价值29、优先股股息在当年未能足额分派时，能在以后年度补发的优先股，称为-----B---。

A 参与优先股B 累积优先股C 可赎回优先股D 股息率可调整优先股30、股东大会是股份公司的----A-----。

A 权力机构B 法人代表C 监督机构D 决策机构31、为了满足投资者中途抽回资金、实现变现的需要，-B-----一般在基金资产中保持一定比例的现金。

A封闭式基金 B、开放式基金C、国债基金D、股票基金32、安全性最高的有价证券是------A------。

A 国债B 股票C 公司债券D 企业债券33、证券投资基金通过发行基金凭证集中的资金，交由------C----管理和运作。

A 基金托管人B 基金承销公司C 基金管理人D 基金投资顾问34、封闭式基金基金凭证的交易方式是----B-----。

A 赎回B 证交所上市C 柜台交易D 场外交易35、基金管理人与托管人之间的关系是---D-----。

A 所有人与经营者的关系B 经营与监管的关系C 持有与托管的关系D 委托与受托的关系36、债券利率在偿还期内不是固定不变，而是随着时间的推移，后期利率将比前期高，这种债券叫---D---。

A 单利债券B 复利债券C 贴现债券D 累进利率债券37、可在期权到期日或到期日之前的任一个营业日执行的期权是----A-----。

A 美式期权B 欧式期权C 看涨期权 D看跌期权38、金融期货的交易对象是---C-------。